손절은 아이디어가 무너지는 자리에 놓인다

손절을 놓는 방법은 두 가지입니다. 첫째: "2% 아래 두자, 그 정도는 감당된다." 둘째: "62,000을 지켜서 들어왔으니 그 아래로 가면 내가 틀린 것이다. 손절은 거기다." 첫 번째는 나에게 편한 자리에 놓는 것이고, 두 번째는 시장이 내 오류를 증명하는 자리에 놓는 것입니다. 작동하는 건 두 번째뿐입니다.

"마이너스 2%"가 안 되는 이유

그런 손절은 시장과 아무 연결이 없습니다. 어떨 땐 평범한 하루 잡음 한가운데 놓여 아무 이유 없이 털리고, 어떨 땐 합리적 범위 밖에 놓여 진짜 손실까지 앉아 있게 만듭니다. 시장은 당신이 얼마를 감당하는지 모르고, 거기 맞춰주지도 않습니다.

손절이 의미를 갖는 자리

• 진입 근거가 된 레벨 너머: 롱이면 지지선 아래, 숏이면 저항선 위.
• 구조의 극단 너머: 반등에서 샀다면 마지막 유의미한 저점 아래.
• 돌파가 나온 패턴이나 박스의 경계 너머.
• 신호 캔들에서 들어왔다면 그 캔들의 끝 너머 — 딱 붙이지 말고 여유를 두고.

여유는 필수다

레벨에 정확히 붙인 손절은 나쁜 생각이고, 신비한 이유 때문이 아닙니다. 레벨은 모두가 보고 그 아래에 남들의 손절이 쌓이며, 가격은 정기적으로 몇 틱 더 들어가 그것들을 쓸어담고 돌아섭니다. 합리적인 여유는 종목의 일일 변동폭의 일부입니다. 일간 ATR이 3%라면 그 4분의 1에서 3분의 1, 즉 레벨 아래 0.75~1%. 군중과 함께 실려 나가지 않기 위해 치르는 작은 값입니다.

본전 손절이 늘 좋은 것은 아니다

손절을 진입가로 옮기는 것은 공짜 보호처럼 보이지만 값이 있습니다. 가격은 당신 쪽으로 가기 전에 정기적으로 진입가까지 돌아오고, 세 배의 리스크를 벌어줄 거래에서 본전으로 나오게 됩니다. 합리적인 규칙: "내키면"이 아니라 가격이 미리 정한 거리를 지난 뒤에 옮기기 — 보통 리스크의 1~1.5배.